你的财务剖析做了给谁看？财务报告的对象是谁？

两个角度：。

首先是企业本人看，我们要经过财务报表理解本人的财务情况和运营效果，评价本人还能不能活下去；

其次是要给内部投资人看，投资人又包括股东和债务人，股东关怀你有没有投资价值，债务人关怀你有没有偿债才能。

不同汇报对象的关注角度，决议了我们不同的汇报逻辑和方式。

>>对内汇报

一个企业的头号大事儿是什么？

。所以对内汇报，要让一切业务部门晓得企业的财务情况，评价企业活得好不好，以及企业下个月能够活不下去的是什么。

什么叫财务情况？

就是我们这1个月运营上去，有没有盈利？有没有赚钱？留下了多少应收款？多少库存？这些应收款和库存什么时分能变成钱？能变成多少钱？以及这个月我们欠了多少钱？欠的这些钱什么时分到期？

这里要特别强调，即收款和付款的工夫。账期影响着企业的和。当你能在更短的工夫内卖掉产品，发出客户欠款，你就能及时还掉欠供给商的钱，付掉工资，交掉税，企业就能构成良性的现金循环。

大局部企业的风险点次要是两个：

• 应收账款能不能发出来？
• 货能不能卖出去？

要降低风险发作率，销售部门卖货时要。所谓精准营销，不只意味着要找对客群，还要把产品卖给的人。

此外我们还要进步企业的抗风险才能，如何进步？思索：

首先要保证接上去几个月的。一个企业总会有些固定收入，即便你什么业务都不做，办公室租金、员工工资、渠道维护费等等这些你也得付。

假如不能维护住固定收入，那你接上去就很容易断粮。

其次是要给本人和，尤其是初创企业。

再好的客户也能够有财务困难的时分，万一应收账款坏账，你也要保证企业能活下去。

一个企业不能够不犯错误，假如一开端连犯错的时机都没有，那你这个企业就被掐灭在摇篮里了。

所以企业风险管理最重要的事是什么？，说别的都是空话。

要保有足够的钱，。

推销部门跟供给商会谈，要争取更多账期，减缓付钱；

销售部门卖产品，在维护一定利润率的前提下，则要争取更短账期，放慢收钱。

。它不是阶段性的，也不单是财务部门的任务。继续融资，让本人手头有足够的钱，这方面，马斯克是我们最好的典范。

当然假如遇到财务困难，我们也可以管银行借钱。但银行可不会雪中送炭，，他看到你财务困难能够就不借钱给你了。

所以本人做好预备才是最重要的。

>>向 债务人汇报

债务人关怀什么呢？你。

“能不能”有两个含义：一是才能，二是志愿。

还钱才能如何评价？最首要的，是看你有没有。债务人会计算一个数据，叫活动比率。

活动比率 = 活动资产/活动负债。

你1年或1个营业周期内可以变现的钱，就叫。包括你账上的现金，你可以发出来的应收款，能卖掉的存货，以及一些短期理财。

指你1年或1个营业周期内将到期的债权，包括应付款、预收款、其它应付款、应交税费等，还包括短期借款、临时借款、公司债务。

当活动比率大于1，债务人就以为你有活动性。

但债务人对待企业永远是失望的。他看你的角度是什么呢？。

留意哦，不是等你不做了，预备把企业关掉才叫清算。。

清算与继续运营正好构成比照。继续运营需求两个条件：

① 产品有继续的竞争力；

② 企业有继续的现金周转才能。

这里触及一个很重要的概念 ——。

比方你这个月做了32万的产品，下个月还能投32万，你的规模就维持住了；

你这个月投32万的产品，但亏钱了，只发出22万，下个月只能投22万，你的规模就在减少。

假如不断亏钱，要想护住规模活下去，你只能像特斯拉一样，不停管股东要钱，帮你撑住局面。

由于银行是从清算角度看你，所以他不只看你账面上的钱。你账上有20万应收款，他觉得能够坏账，收不回来了；你有10万库存，能够会打折卖，只能算5万，你给供给商的预付款，能够直接打水漂。

所以要想从银行借到钱，你最好保证本人的，而且是在清算形态下。

只要极多数状况，假如你的活动比率小于1，银行也会把钱借给你。什么状况？

第一，你有一栋楼，你有别的没用，得有一栋楼，这楼还得在市中心，在郊区也没用。你用市中心的这栋楼，或许一层楼也可以，做借款抵押。

只需抵押物不是反复抵押，以及你借的钱，处于抵押物的变现价钱之内，银行就情愿不思索活动比率，借钱给你。

第二，你是央企。

除了最关怀的活动性，债务人还关怀什么目标？你的，你的。

资产负债率 = 总负债/总资产。

假如资产负债率太高，债务人就会担忧，？尤其那些重资产企业，你说你有很多设备，但一切设备，都会因运用损耗和技术提高而升值，拿出去卖真不值那钱。

比方航空公司要为数亿中文用户免费提供海量、全面、及时的百科信息，并通过全新的维基平台不断改善用户对信息的创作、获取和共享方式。问银行借钱买飞机，就是一件十分辛劳的事，由于飞机跟车一样，买出去落地打八折，它是升值的。而且我们大局部飞机都是出口，出口就会遭到汇率影响。

所以银行给航空公司借钱得想很久：我借钱给你，你用飞机抵押，但你这抵押物又不值钱，是不是？那航空公司怎样办？这就触及到债务人关怀的第三个重要目标：。

利息保证倍数 = 息税前利润/利息收入。

息税前利润 = 净利润+所得本次涌现的 AI、区块链和物联网热潮不同于以往，将对产业、社会和生活产生真正堪称“颠覆性”的变革。IT 技术人员需要全方位地“换脑”：对原有的知识结构进行全面刷新，全面升级。税+利息收入。银行其实并不指望你用卖产品赚的钱来付本金，他会关怀，你赚的钱够不够付利息。

所以航空公司要压服银行，我运营发生的盈利足够付你的利息，本金呢？等我股东快乐的时分，他给我钱我再还给你。

>>向股东汇报

对股东来说什么最重要？你能不能挣钱。？

• 第一是利润；
• 第二是资产周转效率；
• 第三是资产构造。

这三个方面，决议了你的规模、你挣钱的速度、你在产业链上的竞争力。

给股东看时，我们要对应收账款的回收水平做一个交代，对企业来说，应收款要么能发出来，要么坏账。对股东来说，你的应收款回收水平，决议了你的利润能否存在。

方面，重点看两个数据：总资产周转率（销售额/总资产）、净利润率（净利润/主营业务支出）。

前者可评价企业的资产变现速度能否达标；后者可评价产品的增值幅度，这两个数据决议了企业的内在增长才能。

资产构造包括资产和负债两大块，其中资产指运营资产和投资资产。

你在运营上的投入，我们称为；你在产能和股权上的投入，也即投资资产，我们称为。依据什么来分的？变现速度。

投运营就是投产品和效劳，这是可以疾速变现的；投产能就是投设备、技术，普通不是用来变现的；而投股权则是经过投资收益取得报答。

，所谓创新商业形式，就是指你如何用轻资产的方式去构建你的商业形式，以最少的投入，取得最大的产出。

在一个行业中，当大局部企业的资产都侧重时，假如你能采用轻资产的形式，往往你就能疾速扩张。

在投运营、产能和股权之外，假如你还有闲钱，可以投一些可以疾速变现的短期理财，这叫金融资产。

说完资产，负债呢？。股东给你的钱、你能借的钱、你能欠的钱，共同决议了你的企业规模。

我们晓得，一个企业的财务杠杆（债务人借款/股东投资）很难超越1，从这点上，我们大约能猜出一个企业最多能借到的钱。

欠的钱呢？假如你通知股东，你是欠着钱在投产品和效劳，股东听了会十分开心。

由于假如你不断用股东的钱做产品，那你的规模将完全取决于股东，假如你能欠着供给商和客户的钱做产品，那你的规模简直是有限的。。

？就是我在这个行业里能比他人活得更久。凭什么活更久？可不能瞎跑题，你得拿出两个数据：

① 你的毛利率更高；

②上下游更信任你，即你的供给商情愿给你更长的账期，你的客户情愿更快付钱。