供给链金融 作为一个金融创新业务在我国失掉了迅猛开展，成为商业银行拓展业务空间、加强竞争力的一个重要范畴，其效劳理念从最后的线下的“1+N”开展到如今线上化的“三流合一”，即信息流、物流、资金流。以后，供给链金融的环境呈现了新的变化。一是供给链的全链条信息化正在停止，二是金融效劳越来越注重买卖数据和行为数据的搜集和发掘，三是平台建立越发重要。在这样的背景下，商业银行依托供给链，构建“1即N、N即1”的金融效劳生态圈，以“数据质押”为中心展开综合效劳将是大势所趋。
商业银行供给链金融环境呈现了新的变化
（一）客户行为转变：供给链全链条信息化
随着物联网、大数据、挪动互联网等信息技术的开展，使得供给链全链条信息化具有了技术上的可行性；竞争态势的开展使得中心企业有了供给链全链条信息化的理想需求。为了优化供给链关系和流程、整合相关业务、进步企业竞争力，中心企业应用信息零碎将供给商、分销商和终端消费者衔接在一同，从而在全链条上构成一个多方无缝对接、界面可视一致、信息实时共享的电子作业平台。
在外部，片面推行ERP信息化管理。在制造业范畴，比亚迪汽车2001年还只要一套复杂的MRP（物料需求方案）零碎，一切审批单据都是纸质的，而如今其曾经整合供给链管理，完成了OA（任务流）与ERP的整合，到达信息共享、流程细化、通明的效果。在农业范畴也是如此，新希望乳业正上线企业ERP零碎，通威集团将晋级ERP零碎，拟经过在线订单、配送、资金清算等零碎信息化，完成对物流、信息和资金流的全程掌控，提升对销售、准入、评级和精密化管理程度。
在内部，搭建与上下游无缝衔接的网络效劳平台。以农业范畴为例，往年4月末，新希望与京东达成战略协作意向，将在“以互联网思想对传统农牧产业停止晋级改造”等范畴构成普遍的优势互补，为农牧产业链上各方主体提供以电商为中心，物流及金融为两翼，信息和技术为支撑的综合农牧产业效劳平台。新希望下游经销商已逐步辞别手工和电话订单形式，开端经过电商平台完成网络下单订货。通威集团也于去年9月正式上线“全农惠”生鲜网上商城。
（二）新型质押行为：“数据质押”
在供给链全链条信息化的进程中，呈现了依托买卖数据停止金融效劳的新型融资方式。以农业为例，在四川有商业银行与农业产业化龙头业协作，以供给链中数年积聚的真实买卖数据为评级和授信的次要根据，效劳其广阔下游农户，希望借此补偿涉农存款风险短板，对处理三农金融效劳风险大、本钱高的成绩停止了无益探究。
总体来看，融资的各个环节皆以真实的买卖数据为根底和中心。第一，中心企业依据下游农户积聚了数年的真实买卖数据（客户的协作年限、历年销售额、销售潜力和客户评级等）引荐优势的农户。第二，商业银行异样依据上述数据，经过网络融资平台零碎挑选，停止评级和授信。
这种做法可归结为以“数据质押”为中心的融资方式。在传统的供给链金融方式下，有三大类融资方式：应收账款、存货和预付款融资，其辨别以应收票据、存货、本票为质押品。而在掌握了足够长度的、可继续、完好的真实买卖数据和行为数据条件下，则可采用经过发掘的真实买卖数据和行为数据替代以上三种传统的质押方式，我们称之为“数据质押”：即运用大数据剖析，以买卖进程中所构成的可以穿插验证的真实买卖数据和行为数据停止评级和授信。
其实，以后一切以数据为根底的互联网融资活动，都无数据质押的特征，其都是以真实的买卖数据或行为数据为根底对客户展开金融效劳。例如，阿里小贷应用阿里巴巴、淘宝和领取宝等电商平台的无缝衔接，将客户积聚的买卖数据、行为数据和信誉数据引入网络数据模型，经过穿插检验技术和第三方验证判别客户信息的真实性，将客户的行为数据映射为客户的信誉评价。美国著名P2P网贷平台lending club与社交网站facebook停止对接，获取客户的行为数据，作为信誉评级的重要根据。
“数据质押”使银行的效劳回归到了买卖实质，其能从多个方面获益：一是摆脱了“开当铺”的传统形式，并完成了风险可控。二是无需中心企业对其上下游中小企业停止信誉捆绑，大大降低了因中心企业而发生的零碎性风险。三是可以依据买卖数据和行为数据，对效劳对象设计有针对性的综合金融效劳。四是效劳的对象可大可小，使得普惠金融可以扎实落地。
以“数据质押”为中心的金融效劳生态圈及其对银行的作用
（一）以“数据质押”为中心的金融效劳生态圈
银行可应用平台，将链链交融，近一年来，国家加大了对于互联网金融的管理力度，各种管理政策不断出台，不少业内人士对于互联网金融都保持着谨慎看好的态度，但是安方丹却保持了乐观的态度，她认为，互联网金融行业在当前是“风口上的大象”，技术正是这股风的原动力。整合数据生态链构成数据生态圈。纵向看，供给链上下游的信息流、资金流和物流的三流整合正在推进。横向看，各企业之间的信息流、资金流和物流的三流整合也在停止。假以时日，这将构成全链条的数据生态链。称其为数据生态链，是由于其数据的发生是买卖单方自动自发的，具有静态调整、实时更新和可继续积聚等特点。银行可经过一个平台将一切的数据生态链停止整合，扩展为数据生态圈。在生态圈内，借助于信息技术，无论规模大小，每个企业都可以构成以本身为中心的供给链，都有上下游，即“1即N、N即1”。每个企业都是中心和节点，在其四周构成一个可以穿插验证、继续积聚的360度全掩盖的真实买卖数据和行为数据集合。
在数据生态圈的根底上，商业银行可构建“1即N、N即1”的金融效劳生态圈，以“数据质押”为中心展开综合效劳。基于商业生态圈所构成的数据生态圈中，每个客户都是中心，其买卖数据和行为数据的可继续、可循环、全掩盖和穿插验证的可行性保证了买卖背景的真实性和买卖行为的波动性。银行可以依托于此，构建金融效劳生态圈。金融效劳生态圈面对客户的一端，将是一个完好掩盖企业客户和团体客户的、集合了B2B、B2C、C2C和O2O等功用的综合电商效劳平台。金融效劳生态圈面对银行的一端，将是集合了海量、可继续积聚的真实买卖数据和行为数据的数据发掘平台，银行应用此平台为客户提供综合金融效劳和非金融效劳。
（二）金融效劳生态圈对银行的作用
基于“1即N、N即1”的金融效劳生态圈，商业银行可以获取客户足够工夫长度、真实、可继续、可穿插验证的买卖数据和行为数据，从而运用线上“数据质押”为中心与线下实践抵、质押为补充相结合的方式，展开以客户为中心的各种金融和非金融效劳。
一是展开综合金融效劳。 在数据齐备的金融效劳生态圈内，经过数据质押：第一，可无效处理小微、涉农等金融活动本钱高、风险大的成绩，将本钱和风险降低至正常程度之下，是一条高效、批量拓展三农、小微客户的新途径。第二，使银行可以从多方面、多角度理解客户的资金意向和金融需求，完成基于真实买卖和数据质押的结算、融资、理财、保险、融资租赁等一站式综合金融效劳，促进产品穿插销售。 第三，可以在平台上搭载P2P、众筹等新型的互联网金融效劳。在平台积聚了足够多的客户和数据之后，完全可以展开P2P、众筹之类的新型互联网金融产品和效劳，探究低经济资本占用的新兴利润增长点。
二是展开非金融综合效劳。 金融效劳生态圈不只可以获取客户的金融需求数据，而且可以获取非金融的物流、品牌偏好等各方面数据，我们可以基于这些数据展开本身的以及与第三方协作的非金融综合效劳。比方，安全银行橙e平台与路歌物流电商平台（被业界称为货运版的“滴滴打车”）协作，推知名为“橙e找车”的功用。
三是成为综合资讯提供商。 经过金融效劳生态圈，银行可以真实、充沛的掌握客户的消费、运营和消费等数据。基于这些数据，银行可多方面、多角度发布行业的、区域的、乃至整个经济社会的经济运转先行指数、预警指数和实时指数等数据和资讯。对内，有助于洞察市场变化，提早防备和化解零碎性风险；对外，既能提升本身品牌价值和市场影响力，又能为政府监管部门的决策提供重要参考。
商业银行对策与建议
构建以“数据质押”为中心、“1即N、N即1”的金融效劳生态圈将成为将来供给链金融效劳的重要趋向。关于商业银行而言，应以供给链为切入点，以互联网金融效劳平台为根底，分两个层次，构建以“数据质押”为中心的金融效劳生态圈。
（一）第一层次，纵向上以中心企业为根底，将整个供给链条上的企业都归入到效劳平台，探究构建金融效劳生态链平台
经过“银行搭台+信息共享+买卖撮合”的方式，推进中心企业进入电商效劳平台，进而将其上下游企业都归入出去 ，使得整个链条上的企业都在此平台上停止买卖活动，从而构建金融生态链效劳平台（安全银行7月份上线的橙e网正是从供给链动手意欲打造此类平台；阿里巴巴10月13日启动的千县万村方案则是从互联网角度动手，极能够构成三农金融生态链）。借此平台，充沛应用大数据技术带来的多维数据比对和信息对称优势，以整个供给链条上构成的买卖数据为根底，尝试采用线上“数据质押”与线下实践抵、质押相结合的方式展开金融效劳。
一是借助真实买卖数据，降低风险和本钱。 从数据剖析动手，自动掌握业务背景的真实性，只需存款客户与中心企业具有临时波动供销关系，具有合格买卖数据，经中心企业引荐和银行审核，可取得存款资历，有助于处理小微金融风险大、本钱高的成绩。
二是借助网络在线操作，流程处置高效。 经过在线平台，完成客户存款全流程网上作业，改善客户体验，满足客户“融资急”的需求。
三是探究以“数据质押”为中心的融资效劳。 改动传统注重存款客户抵质押物的形式，应用合格的买卖数据对客户停止信誉评级和产品定价。
（二）第二层次：纵横结合，以金融效劳生态链平台为根底，构建金融效劳生态圈
第一步曾经从纵向的供给链角度构建了数据流转的金融效劳生态链。第二步即以金融效劳互联网思维，就是在(移动)互联网+、大数据、云计算等科技不断发展的背景下，对市场、用户、产品、企业价值链乃至对整个商业生态进行重新审视的思考方式。生态链平台为支撑，从横向的角度，使链条与链条之间数据交互、交融，然后以链上一切企业为动身点靠拢链外客户，以开放、共享的理念与其他平台协作，构建金融效劳生态圈。
一是 各链条互相交融 ，应用效劳平台发生的中小微客户聚集效应，靠拢核心客户群体。一方面将供给链上下游中小微企业的核心客户群体吸引至平台，经过辐射效应扩展客户群体规模；另一方面借助买卖信息发布和撮合机制吸引更多的有买卖志愿的中小微客户参加平台。以此探究基于真实买卖促发的、以“数据质押”为中心的结算、融资、保险、理财、融资租赁等一站式综合金融效劳。
二是 以开放的理念普遍与第三方平台协作 ，获取更为普遍的客户群体。与物流、电商、第三方领取等电商平台对接，与会计、法律、商务代理等消费性效劳平台对接，与经济金融相关的政府公共效劳平台对接，获取更为普遍的客户群体。